Активизация подусловий в нечетких правилах продукций. Дефаззификация [8]. Данная схема относится к алгоритму нечеткого вывода Мамдани, который один из первых нашел применение в системах нечетких множеств [14]. Причем, каждая из переменных может принимать соответствующие значения, т. В свою очередь для каждого из терм-множеств задается функция принадлежности. Задача нечеткого вывода для данного примера является определение числового значения для выходной переменной С. Наиболее часто база правил имеет вид структурированного текста: Следует отметить, что входные и выходные лингвистические переменные считаются определенными, если для них заданы функции принадлежности.

Ваш -адрес н.

Нечеткое подмножество А множества Х называется нечетким множеством. Нечёткое множество задаётся посредством функции принадлежности. Значение есть число, лежащее между 0 и 1, показывающее степень принадлежности элемента нечёткому множеству [5]. Пусть — нечеткое подмножество из Х. Функция определяемая как , определяемая как: Равенство означает, что точно принадлежит множеству ; равенство говорит о том, что точно не принадлежит множеству .

Применение теории нечетких множеств к задачам управления Корреляционная матрица и ее роль в оптимизации фондового портфеля (в Нечеткий DPBP и новый подход к рациональному отбору инвестиционных проектов.

Нечеткая оптимизация фондового портфеля Исторически первым методом оптимизации фондового портфеля был метод, предложенный в Марковицем в [ ]. Суть его в следующем. Пусть портфель содержит типов ценных бумаг ЦБ , каждая из которых характеризуется пятью параметрами: Из перечисленных условий ясно, что случайная величина доходности бумаги имеет нормальное распределение с первым начальным моментом и вторым центральным моментом . Это распределение не обязательно должно быть нормальным, но из условий винеровского случайного процесса нормальность вытекает автоматически.

Сам портфель характеризуется: Таким образом, портфель описан системой статистически связанных случайных величин с нормальными законами распределения. Тогда, согласно теории случайных величин, ожидаемая доходность портфеля находится по формуле , 6. Запись 6. В подходе Марковица к портфельному выбору под риском понимается не риск неэффективности инвестиций, а степень колеблемости ожидаемого дохода по портфелю, причем как в меньшую, так и в большую сторону.

Можно без труда перейти от задачи вида 6. Если задаваться различным уровнем ограничений по , решая задачу 6. Правой точкой границы является точка, соответствующая тому случаю, когда в портфеле оказывается одна бумага с максимальной среднеожидаемой доходностью.

Транскрипт 1 Применение теории нечётких множеств к задаче формирования портфеля проектов В. Никонов МГУ им. Рассматриваются различные способы оценивания стоимости и других показателей проекта как численных так и качественных при помощи нечётких чисел. Представлена модель формирования оптимального портфеля проектов на основе нечётких оценок в условиях ограниченных ресурсов.

Обоснование применения теории нечетких множеств к моделированию задач Методы оценки риска инвестиционного проекта при нечеткой исходной оптимального портфеля инвестиционных проектов при нечеткой .

Транскрипт 1 8 Риск финансово-экономический Проблемы анализа риска том Проблемы анализа риска Применение теории нечётких множеств к задаче формирования портфеля проектов В. Аньшин И. Демкин И. Царьков И. Никонов Государственный университет Высшая Школа Экономики Москва Аннотация Статья посвящена вопросам применения теории нечётких множеств в задаче формирования портфеля проекта. Рассматриваются различные способы оценивания стоимости и других показателей проекта как численных так и качественных при помощи нечётких чисел.

Представлена модель формирования оптимального портфеля проектов на основе нечётких оценок в условиях ограниченных ресурсов. Разобран пример решения задачи формирования портфеля проектов на основе рассматриваемой модели. Ключевые слова: . : Статья выполнена в рамках мероприятия

Портфель реальных инвестиций

Дидактические единицы: Статистические методы прогнозирования в экономике Цифровой спектральный анализ данных, критерии стационарности и эргодичности временного ряда ВР , спектральная плотность мощности, теорема Винера — Хинчина и выборочный спектр ВР, оценивание авто- и взаимной- корреляции стационарных и нестационарных данных. Выделение тренда ВР, критерии наличия тренда, скользящее среднее ВР, полиномиальное и экспоненциальное сглаживание ВР, робастное локально взвешенное регрессионное сглаживание фильтр Клевеланда.

Коррелограмные и периодограмные спектральные оценки ВР, окна данных, процедуры псевдоусреднения.

Портфельные инвестиции. Риск - менеджмент оценки рисков инвестиционных проектов; Неопределенность знаний и нечеткие множества в ЭС. Логический вывод Управление инвестиционным портфелем с помощью БСД.

Саати; В случае метода В. Подиновского, для оценки предполагается использование большого спектра взаимонезависимых критериев. Метод попарного сравнения векторных оценок позволяет сделать выбор из множества альтернатив. Метод цепочек позволяет оценивать отдельные инвестиционные проекты, но поскольку построение цепочек не всегда возможно, то это ограничивает его применение. Метод опорных множеств основан на сравнении множества улучшенных показателей и полученных при рассмотрении отдельного инвестиционного проекта.

Метод порядковых коэффициентов важности ориентирован на сравнение критериев с учетом коэффициентов важности. Использование метода главного критерия нивелирует значения остальных критериев при оценке и отборе инвестиционного проекта в портфель реальных инвестиций. Симметрически-лексикографический метод ориентирован на сравнении критериев для отбора одного из нескольких инвестиционных проектов.

Метод обобщения критерия позволяет перейти от множества критериев к одному посредством их свертывания, что дает возможность оценить как отдельный инвестиционный проект, так и осуществить сравнение в группе альтернатив. Целевое программирование использует при принятии решений множество частных критериев. Здесь используются методы математического программирования, и в частности, линейной оптимизации.

Применение нечеткой логики для анализа рисков инвестиционных проектов

Измерение и оценка интегральной эффективности портфеля проектов в ритейле Костинская Е. Современный менеджмент: Сборник статей аспирантов и студентов. В данной работе рассмотрен подход к оценке и анализу инвестиционных проектов в ритейле. Особенностями, характерными для ритейла можно назвать существенное количество оцениваемых и открываемых объектов, непрерывность этих процессов, и возможность некоторой их стандартизации.

Для проведения аналитики и оценки влияния утвержденных проектов на эффективность компании, ее развитие и внутреннюю стоимость необходимо оценивать проекты в совокупности — определять интегральную эффективность групп проектов, объединенных по некоторому признаку.

Инструментальные средства теории нечетких множеств дляi Выбор портфеля инвестиционных проектов с учетом стратегических целей.

Следует отметить, что организационные решения хотя и способствуют снижению уровня неопределенности, в то же время придают оставшейся нераскрытой ее части специфические особенности. В нестабильной ситуации применение статистических методов некорректно, и тогда решения должны приниматься по правилам, соответствующим принципиальным установкам лица, принимающего решения ЛПР , в отношении феномена неопределенности.

В процессе оптимизации качества окружающей среды возникает проблема оценки эколого-экономической эффективности природоохранных мероприятий. При этом последние оправданно рассматривать с позиций инвестиционных проектов ИП и, соответственно, применять к ним имеющиеся подходы и аналитические методы. В условиях рынка любая экономическая организация в своей деятельности, в том числе и инвестиционной, неизбежно сталкивается с неопределенностью.

Однако любой, даже самой крупной фирме, не по силам полностью устранить неопределенность и, следовательно, целиком спланировать свою деятельность. В условиях рыночной экономики имеет место невоспроизводимость условий хозяйствования, что также делает некорректным генетический перенос решений, вытекающих из прошлого опыта, на будущее.

Однако необходимо отметить, что любое экспертное заключение, даже сделанное по точным объективным данным, гораздо более неопределенно, чем сложная многомерная совокупность данных, которую получить в исчерпывающем виде крайне трудно а иногда и невозможно. Таким образом, хотя экспертное заключение может содержать обобщения и прогнозы, значимые для практики, оно не снижает уровень неопределенности. Следует отметить, что еще одним источником неопределенности может быть и лицо, принимающее решение [1].

Одна из проблем, связанных с ЛПР, — это нечеткость в понятиях, суждениях и предпочтениях, неопределенность временного промежутка, на котором сохраняется монотонность предпочтений и суждений ЛПР.

Формирования портфеля проектов

01 , , , , , . , , , , . Как известно, процесс инвестирования играет важную роль в экономике любой страны. Инвестирование в значительной степени определяет экономический рост государства, занятость населения и составляет существенный элемент базы, на которой основывается экономическое развитие общества. Поэтому проблема, связанная с эффективным осуществлением инвестирования, заслуживает серьезного внимания.

параллельной реализации двух или более инвестиционных проектов в инвестиционном портфеле, Рисунок 1 Нечеткое множество первого порядка.

Алтунин А. Модели и алгоритмы принятия решений в нечетких условиях. ТГУ, Бузырев В. Выбор инвестиционных решений и проектов: Виленский П. Оценка эффективности инвестиционных проектов. Теория и практика - М.: Дело, Кельтон В. Имитационное моделирование. Классика .

портфель проектов

Корольковым и А. Сегедой, для журнала , декабрь Как выбрать управляющую компанию. Действительно Хороший Выбор для сайта Оценка необходимости и обоснованности внедрения информационных технологий в корпорации в соавторстве с М.

Выполнен обзор методов нечетких вычислений, используемых для моделирования сторон организации на основе применения нечетких множеств Задача календарного планирования портфеля инвестиционных проектов.

И так как каждая компания сталкивается с различными неопределенностями, приемлемая модель реальных опционов должна иметь возможность подстраиваться к каждой уникальной ситуации. Различают несколько подходов для анализа реальных опционов, каждый из них отличается допущениями о природе рынка капитала, неопределенности и источниках информации. В своей работе А. Борисон [8] выделил 5 подходов: В данной статье мы затронем характеристики только классического и подхода.

В классическом подходе предполагается, что нефинансовые активы с денежными потоками, которые сильно зависят от рыночных цен, могут быть оценены с помощью реплицирующего портфеля. При этом рынок капитала совершенен и базовая стоимость проекта представляет собой рыночную стоимость портфеля. Рост стоимости проекта и ее волатильность полностью совпадает с реплицирующим портфелем.

Теория возможности при формировании портфеля проектов

.

ИСПОЛЬЗОВАНИЕ ТЕОРИИ НЕЧЕТКИХ МНОЖЕСТВ В В ЭКОНОМИЧЕСКОМ АНАЛИЗЕ ИНВЕСТИЦИОННЫХ ПРОЕКТОВ 1 Файзиев Р . А. к. физ. . задач формирования оптимального портфеля инвестиционных проектов.

.

Пример инвестиционного портфеля